- ناسداك 100—
- S&P 500—
- داو جونز—
- VIXمتأخر ~15 د—
- خام تكساسمتأخر ~10 د—
- برنتمتأخر ~10 د—
- الذهبمتأخر ~10 د—
- عائد أمريكا 10 سنوات—
- مؤشر الدولار—
تحليل: مخصصات الائتمان ترتفع 56% في الإنماء و49% في الراجحي
ارتفعت مخصصات خسائر الائتمان في الربع الثالث 56% في مصرف الإنماء و49.5% في الراجحي و39.6% في الأهلي، فيما تراوحت أرباح سبعة بنوك بين تراجع 3.4% وارتفاع 11.7%.
باختصار
- مخصصات الائتمان ارتفعت 56.1% في الإنماء إلى 400 مليون ريال و49.5% في الراجحي إلى 852 مليونًا على أساس سنوي.
- أرباح سبعة بنوك تراوحت بين تراجع 3.4% (البلاد) وارتفاع 11.7% (الراجحي)، والأخير جاء أعلى من توقعات المحللين لكنه أبطأ نمو له منذ الربع الأول من 2024.
- تاسي أغلق الثلاثاء عند 9952 نقطة، أدنى مستوى منذ أبريل 2021، وتصدّر أرامكو والراجحي الأسهم المتراجعة؛ والفيدرالي يجتمع 27–28 أكتوبر.
ارتفعت مخصصات خسائر الائتمان في الإنماء 56% وفي الراجحي 49.5% خلال الربع الثالث، أسرع من نمو أرباح البنكين، فيما تراوحت أرباح سبعة بنوك سعودية بين تراجع 3.4% وارتفاع 11.7%.
لماذا يهم: تاسي أغلق الثلاثاء عند 9952 نقطة، أدنى مستوى منذ أبريل 2021، وتصدّر سهما أرامكو والراجحي الأسهم المتراجعة بحسب «أرقام». ومخصصات الائتمان تقيس كلفة المخاطر في محافظ التمويل، فنموها أسرع من نمو الأرباح يعني أن جزءًا من دخل التمويل الأعلى يذهب إلى تغطية خسائر محتملة.
ماذا حدث
ارتفعت أرباح مصرف الراجحي 11.7% إلى 7106 ملايين ريال، متجاوزة متوسط توقعات المحللين البالغ 6.91 مليار ريال بحسب بيانات بلومبرغ التي نقلتها «الاقتصادية»، لكنها أبطأ وتيرة نمو له منذ الربع الأول من 2024. وقفز صافي مخصص خسائر الائتمان لديه إلى 852 مليون ريال من 570 مليونًا قبل عام، بينما ارتفعت محفظة التمويل 2.5% فقط على أساس سنوي إلى 774.9 مليار ريال. وعزا المصرف الزيادة إلى ارتفاع إجمالي الإضافات للمخصصات 10.4% وانخفاض المبالغ المستردة من التمويلات المشطوبة 13.4%.
وفي الإنماء، تراجع صافي الربح 0.23% إلى 1588.3 مليون ريال، وارتفع مخصص الائتمان إلى 400 مليون ريال من 256.3 مليونًا. وقال المصرف إن الزيادة تعود إلى نمو محفظة التمويل والاستثمار، التي ارتفعت نحو 12% على أساس سنوي.
أما البنك الأهلي السعودي فتراجع ربحه 0.29% إلى 6.45 مليار ريال، لكنه جاء أعلى من توقعات بلغت 6.21 مليار ريال، وفق «العربية». وارتفع صافي مخصص خسائر الائتمان لديه 39.6% وإجمالي المصاريف التشغيلية 9%.
| البنك | صافي ربح الربع الثالث | التغير السنوي | مخصص الائتمان |
|---|---|---|---|
| الراجحي | 7106 ملايين ريال | +11.7% | 852 مليونًا (+49.5%) |
| الأهلي | 6.45 مليار ريال | -0.29% | +39.6% |
| الرياض | 2.86 مليار ريال | +6.6% | نحو 420 مليونًا (+25%) |
| الإنماء | 1588.3 مليون ريال | -0.23% | 400 مليون (+56.1%) |
| السعودي الفرنسي | 1.51 مليار ريال | +11.5% | 271 مليونًا (+14.3%) |
| العربي الوطني | 1.35 مليار ريال | +1.65% | غير متاح |
| البلاد | 740.2 مليون ريال | -3.4% | غير متاح |
ماذا نراقب
يعلن بقية البنوك والشركات المدرجة نتائجها تباعًا خلال الأسابيع المقبلة. ويُنتظر أن تُظهر نتائج الربع الرابع ما إذا كانت المخصصات ستواصل الارتفاع أسرع من المحافظ. ويجتمع الفيدرالي يومي 27 و28 أكتوبر، وقراره ينتقل إلى كلفة التمويل في المملكة عبر ربط الريال بالدولار.
*بيانات الأسهم متأخرة 15 دقيقة. محتوى تعليمي وليس توصية استثمارية.*
المصادر
- Al Rajhi Bank announces its Interim Financial Results (9M 2026) — مباشر (إفصاح تداول)
- Alinma Bank announces its Interim Financial Results (9M 2026) — مباشر (إفصاح تداول)
- انخفاض أرباح "الأهلي السعودي" الفصلية 0.29% — العربية
- أرباح "مصرف الراجحي" الفصلية ترتفع 12% وأرباح "بنك الرياض" تنمو 7% (عبر دايلي8) — صحيفة الاقتصادية عبر Daily8
- Riyad Bank's Q3 Profit Rises 6.6% to SAR 2.86 Bln — مال
- ANB's net profits rise 4% in 9M-26 — مباشر
- أرباح "بنك البلاد" السعودي تتراجع 3.4% بالربع الثالث — CNBC عربية
- تاسي يتراجع 1.7% عند 9952 نقطة.. مسجلًا أدنى إغلاق منذ 2021 — أرقام
